如果你是新元科技（证券代码：300472）的股民，最近大概率刷到了公司收到《行政处罚事先告知书》的公告。不少人心里犯嘀咕：之前买这只股票亏了钱，会不会和公司的虚假披露有关？现在到底能不能索赔？今天就结合这份官方文件，把股民关心的索赔问题讲明白。
首先得弄清楚，新元科技到底出了什么事？根据江西监管局的调查结果，2022 年 5 月到 2024 年 6 月这两年多里，公司靠虚构 “分布式存储装备集成业务”，把营收、成本和利润都做了假。具体来看，2022 年多报了 1.67 亿元营收，占当年公布营收的近三成；多算的利润有 2600 多万元，占当年公布利润的 23.81%，同时还多记了 3193 万元存货。2023 年更夸张，虚增营收 1.01 亿元，占比超过四成，虚增利润 1680 万元。就连 2024 年上半年，也虚增了 7098 万元营收和 941 万元利润，存货也多记了 5857 万元。
这些虚假数据可不是小问题，直接导致公司 2022 年年报、2023 年年报和 2024 年半年报都存在 “虚假记载”—— 简单说就是给股民看的财务报告不真实。直到 2025 年 5 月，公司才发布公告更正了这些错误，但之前很多股民可能已经因为这些假数据买了股票，最后亏了钱。
现在监管层已经给出了明确态度：拟对公司和相关责任人进行处罚。公司要被责令改正、警告，还要罚 800 万元；时任董事长兼总经理朱业胜，因为是造假的策划者和组织者，不仅要被警告、罚 400 万元，还会被禁入证券市场 5 年，这 5 年里不能在任何机构做证券相关工作，也不能当其他公司的董监高；时任董事兼财务总监张瑞英要罚 250 万元，时任董事刘毅罚 100 万元，时任董事盖平罚 60 万元。虽然这还只是 “事先告知书”，不是最终的处罚决定，但监管已经查清了违法事实，这对股民索赔来说是重要的前提。
第一，违法事实已经明确。监管局已经调查完毕，认定公司存在信息披露违法违规，还列出了具体的虚增数据和责任人，这就相当于给股民索赔 “定了性”—— 公司的过错是清楚的，不是股民自己投资判断失误导致的亏损。
第二，有明确的法律依据。我国《证券法》规定，信息披露义务人如果报送的报告有虚假记载，给投资者造成损失的，应当承担赔偿责任；直接负责的主管人员和其他直接责任人员也要连带赔偿。之前很多上市公司因为信披违法被处罚后，股民都通过法律途径拿回了部分损失，新元科技的情况和这些案例本质上是一样的。
第三，受损股民群体是确定的。不是所有买过新元科技股票的人都能索赔，而是有特定范围的。具体来看，我们认为2023年4月26日至2025年3月27日期间买入新元科技股票且截至2025年3月27日持股的股民，具有索赔的资格。
可能有股民会问，现在该做什么？现在已经可以准备材料了：首先是自己的身份证复印件；其次是股票交易记录，包括买入和卖出的时间、价格、数量，最好能从证券公司打印出来并盖章，这些都能证明自己的投资情况和亏损情况。现在股票交易记录都可以从券商app或者中国结算app中在线导出。
另外也要提醒大家，索赔不是 “稳赚不赔”，存在一些风险：比如最终的处罚决定可能会和事先告知书有细微差异（不过大的违法事实一般不会变）；不同股民的亏损金额计算方式不同，最终能拿到的赔偿金额也会有差异；诉讼过程可能需要一定的时间，不是短期内能拿到赔偿的。
最后想说的是，作为股民，遇到上市公司信披违法，不要觉得 “自认倒霉”，法律给了大家维护自身权益的途径。后续可以多关注新元科技的公告，尤其是江西监管局正式的《行政处罚决定书》发布情况。
执业证号：01200710424519
索赔资格及区间损失评估：「链接」
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